مدیریت سرمایه چیست و چگونه آن را بیاموزیم؟ استراتژی های مدیریت سرمایه

نگرانی درباره آینده مالی تجربه‌ای است که اکثر افراد با آن مواجه هستند. به گفته مجله Capital One Mind Over Money حدود 77% از مردم نگران امور مالی و مدیریت سرمایه خود هستند. اما خبر خوب اینست که می‌توانید با یادگیری دانش مدیریت پول، شرایط مالی خود را بهبود بخشید.
مدیریت پول به معنای بودجه‌بندی، خرج کردن، پس‌انداز، سرمایه‌گذاری، استفاده از اعتبار و پرداخت بدهی است. استراتژی‌ها و ابزارهایی وجود دارد که می‌توانید از آنها کمک بگیرید و سرمایه خود را به‌گونه‌ای مدیریت نمایید که آینده مالی شما تضمین شود.
این دانش مدیریتی برای معامله‌گران بازار فارکس نیز حائز اهمیت خواهد بود. بقا و رشد در بازارهای ارزی پویا و غیرقابل پیش‌بینی بستگی به مدیریت مؤثر پول و سرمایه‌گذاری دارد. با اجرای صحیح این مدیریت که در ادامه توضیح می‌دهیم، می‌توانید درآمد و موفقیت بلندمدت خود را افزایش دهید.

مدیریت سرمایه چیست؟

سازمان AdvisoryHQ، سازمانی پیشرو در زمینه اخبار و رتبه‌بندی در دنیای تجارت است و مدیریت سرمایه را این‌گونه تعریف می‌کند: “مدیریت سرمایه یک استراتژی مالی است که حداکثر کارایی را در جریان نقدی شرکت دارد.” بنابراین، می‌توان سؤال “مدیریت سرمایه چیست؟” را به‌سادگی پاسخ داد؛ مدیریت سرمایه یعنی مدیریت پول یک فرد یا شرکت. اگرچه در واقعیت، تعریف دقیق‌تر مدیریت سرمایه بسیار پیچیده‌تر است.

برخی فکر می‌کنند مدیریت پول بسیار واضح و آسان است. آنها فکر می‌کنند می‌دانند چگونه پول خود را مدیریت کرده و عاقلانه سرمایه‌گذاری کنند. اما سرمایه‌گذاری به این سادگی نیست. باید نحوه پس‌انداز، سرمایه‌گذاری، بودجه و خرج درآمد داخلی را بدانید.

هرکسی به‌نوعی مدیریت پول و سرمایه را در زندگی روزمره انجام می‌دهد. هر فرد می‌تواند در ظرفیت‌های شخصی خود و با مدیریت سرمایه‌گذاری مانند معامله، برای پول خود تصمیم‌گیری نماید. اگر انتظار دستاوردهای بلندمدت از سرمایه‌گذاری خود دارید، به دانش مناسبی از عناصر اساسی که حیاتی هستند، نیاز خواهید داشت.

بی‌تجربه بودن احتمالاً دلیل اصلی از دست دادن پول معامله‌گران در فارکس است. نادیده گرفتن اصول مدیریت پول و همچنین افزایش ریسک منجر به شکست سرمایه‌گذاری خواهد بود. ازآنجایی‌که فارکس در بهترین زمان خود نیز نوسان دارد، یک ریسک ذاتی در آن نهفته است؛ بنابراین، داشتن مهارت‌های صحیح مدیریت پول هنگام ورود به این بازارها ضروری است.

آموزش مدیریت سرمایه

یکی از جنبه‌های کلیدی آموزش مدیریت سرمایه یا capital management، یادگیری نحوه بودجه‌بندی و تخصیص مؤثر منابع است. این آموزش شامل درک درآمد و هزینه‌های خود، تعیین اهداف مالی و ایجاد برنامه‌ای برای دستیابی به آن اهداف است. هر فردی با یادگیری نحوه بودجه‌بندی و اولویت‌بندی هزینه‌های خود، می‌تواند قادر به پس‌انداز و سرمایه‌گذاری برای آینده باشد.

یکی دیگر از اجزای مهم آموزش مدیریت سرمایه، یادگیری نحوه سرمایه‌گذاری و کسب ثروت در انواع بازارها است. شخص گزینه‌های مختلف سرمایه‌گذاری، مانند سهام، اوراق قرضه، املاک و مستغلات و صندوق‌های سرمایه‌گذاری متقابل و ریسک‌های مرتبط و بازده بالقوه را می‌آموزد.

آموزش مدیریت پول برای اتخاذ تصمیمات مالی استراتژیک شرکت که منجر به رشد و پایداری درآمد می‌شود، ضروری است. شرکت‌ها با آموزش مهارت‌های مدیریت مؤثر سرمایه به کارکنان خود، می‌توانند عملکرد مالی خود را بهبود بخشند.

مدیریت سرمایه در گردش

سرمایه در گردش پولی است که یک کسب‌وکار می‌تواند به سرعت از آن استفاده کند تا تعهدات مالی روزمره مانند حقوق، اجاره و هزینه‌های اداری را بپردازد. محاسبه این پول بسیار مهم است، زیرا باید بدانید که پول نقد کافی برای پوشش هزینه‌ها و پیشبرد کسب‌وکار خود در دسترس دارید.

مؤلفه‌های اصلی مدیریت سرمایه در گردش

پول نقد: هسته اصلی مدیریت سرمایه در گردش، ردیابی وجوه نقد و نیازهای نقدی است. این امر شامل مدیریت جریان نقدی شرکت با پیش‌بینی نیازها، نظارت بر موجودی‌های نقدی و بهینه‌سازی جریان‌ها و جریان‌های نقدی است تا اطمینان حاصل شود که شرکت وجه نقد کافی برای انجام تعهدات خود دارد. ازآنجایی‌که پول نقد همیشه به‌عنوان دارایی جاری در نظر گرفته می‌شود، همه حساب‌ها باید در نظر گرفته شوند. بااین‌حال، شرکت‌ها باید مراقب سپرده‌های محدود یا با محدودیت زمانی باشند.

مطالبات: شرکت‌ها و افراد باید مراقب دریافت‌های خود باشند. این امر به‌ویژه در کوتاه‌مدت مهم است، زیرا باید منتظر بازگشت پول خود باشند. این مؤلفه شامل مدیریت سیاست‌های اعتباری، نظارت بر پرداخت‌های مشتری و بهبود شیوه‌های جمع‌آوری است. در پایان، اگر شرکت یا فرد قادر به دریافت وجه در فروش نباشد، تکمیل فروش مهم نیست.

پرداختنی‌ها: بدهی‌های پرداختنی یکی از جنبه‌های مدیریت سرمایه در گردش است که شرکت‌ها می‌توانند از آنها استفاده کنند و اغلب کنترل بیشتری بر آن دارند.

موجودی: شرکت‌ها و افراد در درجه اول، موجودی را در طول مدیریت پول در گردش خود در نظر می‌گیرند. زیرا این مؤلفه مخاطره آمیزترین جنبه مدیریت سرمایه است. وقتی موجودی فروخته می‌شود، یک شرکت باید به بازار برود و موجودی خود را مجدداً تکمیل نماید.

مدیریت سرمایه در فارکس

مدیریت سرمایه در فارکس یک عنصر ضروری برای موفقیت در بازار است. این فرایند به شما امکان می‌دهد که ریسک را در تمام معاملات و حساب تجاری خود کنترل نمایید. مدیریت ریسک نه تنها از شکست شما جلوگیری می‌کند، بلکه راهی برای به حداکثر رساندن عملکرد معاملاتی فارکس شما است.

مدیریت پول در فارکس چیزی است که بین استراتژی معاملاتی برنده و بازنده تفاوت ایجاد می‌کند. این دانش اغلب توسط معامله‌گران تازه‌کار نادیده گرفته می‌شود و باعث شکست و دلسرد شدن آنها می‌گردد.

بیشتر بخوانید: فارکس چیست

فرمول مدیریت سرمایه

مدیریت سرمایه شامل بودجه‌بندی سرمایه با هدف اصلی افزایش درآمد است. توصیه می‌کنیم برای اجرای بودجه‌بندی سرمایه‌ای مؤثر، سرمایه خود را به‌جای یک حوزه، در چندین بازار تخصیص دهید. این تنوع تأثیر زیان‌های احتمالی را در هر سرمایه‌گذاری به حداقل می‌رساند.

با توجه به اصولی که متخصصان این حوزه از آن حمایت می‌کنند، تقسیم سرمایه باید در چهار قسمت مجزا باشد که در ادامه به تشریح هر کدام می‌پردازیم.

سرمایه‌گذاری مطمئن

منطقی است که 50 درصد از کل سرمایه خود را در دارایی‌های امن مانند املاک و مستغلات و طلا سرمایه‌گذاری کنید. سرمایه‌گذاری‌های ایمن مستلزم دارایی‌های فیزیکی است که به طور کامل متعلق به شما است و درجه‌ای از ثبات و امنیت را فراهم می‌کند.

سرمایه‌گذاری با ریسک بالا

می‌توانید حدود 10 درصد از سرمایه خود را به سرمایه‌گذاری‌های پرخطر، مانند خرید خودرو، اختصاص دهید. این سرمایه‌گذاری‌ها دارای ریسک ذاتی بالاتری هستند، اما در صورت مدیریت مؤثر می‌توانند بازده قابل توجهی داشته باشند.

بازارهای مالی و ارز دیجیتال

توصیه می‌شود سرمایه‌گذاری در بازارهای مالی، مانند فارکس، ارزهای دیجیتال یا بازار سهام را به 30٪ از کل سرمایه خود محدود کنید. این استراتژی تخصیص به شما کمک می‌کند احتمال از دست دادن کل سرمایه در شرایط نامطلوب بازار را کاهش دهید.

سرمایه نقدی

حفظ 10 درصد ذخیره نقدی ضروری است. این نقدینگی باعث می‌شود بتوانید از فرصت‌های سرمایه‌گذاری در زمان خاص استفاده نمایید. همچنین می‌توانید درآمدی برای جبران زیان‌های وارده در سایر بخش‌ها فراهم کنید.

استراتژی‌های مدیریت سرمایه

به‌طورکلی، سه استراتژی مدیریت سرمایه در گردش وجود دارد؛ محافظه‌کارانه، پوشش ریسک و تهاجمی. اثربخشی این سه رویکرد به ریسک و سودآوری سرمایه‌گذاری بستگی دارد.

محافظه‌کارانه

استراتژی محافظه‌کارانه برای تأمین منابع مالی برای دارایی‌های ثابت، سرمایه در گردش دائمی و بخشی از سرمایه در گردش موقت، و بر ابزارهای مالی بلندمدت متکی است. ازآنجایی‌که منابع مالی بلندمدت در برابر ریسک نوسانات بازار ایمن هستند، این استراتژی ریسک کمی دارد. البته سود مالی این استراتژی نیز کم خواهد بود.

پوششی

در این استراتژی، سرمایه در گردش موقت از طریق منابع مالی کوتاه‌مدت مانند اعتبار تجاری یا وام کوتاه‌مدت تأمین می‌شود. تأمین مالی دارایی‌های ثابت، مانند ماشین‌آلات و زیرساخت‌ها از طریق تأمین مالی بلندمدت انجام خواهد شد. این استراتژی ریسک و سود متوسطی را به همراه دارد.

تهاجمی

در مورد استراتژی تهاجمی، از وجوه بلندمدت برای تأمین مالی دارایی‌های ثابت و بخشی از سرمایه در گردش دائمی استفاده می‌شود. بخش باقی‌مانده از سرمایه در گردش دائمی و سرمایه در گردش موقت از طریق منابع مالی کوتاه‌مدت تأمین می‌گردد. این استراتژی ریسک بالا و سودآوری بیشتری را به همراه دارد. زیرا هزینه‌های مالی صندوق‌های کوتاه‌مدت نسبتاً پایین است و درعین‌حال می‌تواند تحت‌تأثیر روندهای بازار و نوسانات نرخ بهره قرار گیرد.

بیشتر بخوانید: بهترین استراتژی ترید

عوامل تأثیرگذار در مدیریت سرمایه

عوامل متعددی بر تصمیمات مدیریت سرمایه تأثیر می‌گذارند که میزان ریسک و بازده سرمایه‌گذاری را تغییر خواهند داد. این عوامل عبارت‌اند از:

نوسان

نوسان به درجه تغییر قیمت کالا در طول زمان اشاره دارد. نوسانات بیشتر خطر تغییرات نامطلوب قیمت را افزایش می‌دهند و بر تصمیمات مدیریت سرمایه تأثیر می‌گذارند. برای محاسبه تأثیر نوسانات باید از تکنیک‌های مدیریت ریسک استفاده کنید.

اهرم

اهرم به معامله‌گران اجازه می‌دهد تا موقعیت‌های بزرگ را با سرمایه نسبتاً کمی کنترل نمایند. اهرم هم می‌تواند سود شما را تقویت کند و هم پتانسیل زیان‌های قابل‌توجه را نیز افزایش دهد. مدیریت سرمایه مؤثر شامل استفاده عاقلانه از اهرم و در نظر گرفتن تعادل ریسک / پاداش است.

نقدینگی بازار

نقدینگی اشاره به سهولت خرید و فروش کالا یا ارز بدون ایجاد تأثیر قابل توجه بر قیمت آن دارد. نقدینگی بیشتر هزینه‌های مبادله را کاهش می‌دهد و خطر لغزش را به حداقل می‌رساند. معامله‌گران ممکن است اندازه موقعیت خود را بر اساس شرایط نقدینگی تنظیم کنند تا ریسک را به طور مؤثر مدیریت نمایند.

شرایط بازار

شرایط بازار، مانند ادراکات، انتظارات و شاخص‌های سرمایه‌گذار، می‌تواند بر قیمت کالا یا ارز تأثیر بگذارد. افراد باید این شرایط را هنگام مدیریت سرمایه در نظر بگیرند، زیرا بر جهت و میزان تغییر قیمت تأثیر می‌گذارد.

شاخص‌های اقتصادی

شاخص‌های اقتصادی مانند رشد تولید ناخالص داخلی، نرخ تورم، داده‌های اشتغال و سیاست‌های بانک مرکزی، بینش‌هایی را در مورد سلامت یک اقتصاد و پول آن ارائه می‌کنند. افراد شاخص‌های اقتصادی را برای پیش‌بینی بازار بررسی می‌کنند و استراتژی‌های مدیریت سرمایه خود را بر این اساس تنظیم می‌نمایند.

رویدادهای ژئوپلیتیکی

رویدادهای ژئوپلیتیکی مانند انتخابات، تنش‌های ژئوپلیتیکی، اختلافات تجاری و بحران‌ها می‌توانند به طور قابل‌توجهی بر بازار تأثیر بگذارند. معامله‌گران تحولات ژئوپلیتیکی را زیر نظر دارند. آنها تأثیر بالقوه تحولات را بر قیمت کالا و ارز ارزیابی می‌کنند تا ریسک را به طور مؤثر مدیریت نمایند.

نرخ بهره

تفاوت نرخ بهره بین کشورها بر ارزش پول و نرخ مبادله تأثیر می‌گذارد. تغییرات در نرخ‌های بهره می‌تواند بر روند بازار تأثیر گذاشته و فرصت‌های تجاری به همراه داشته باشد. بنابراین، هنگام تصمیم‌گیری در مورد مدیریت سرمایه، نرخ بهره و سیاست‌های بانک مرکزی را در نظر بگیرید.

تجزیه و تحلیل فنی

تحلیل فنی شامل تجزیه‌و‌تحلیل داده‌های قیمت و الگوهای نمودار برای شناسایی روندها و فرصت‌های معاملاتی است. از تحلیل تکنیکال برای تعیین نقاط ورود و خروج، تعیین سطوح توقف ضرر و مدیریت مؤثر ریسک در معاملات فارکس استفاده کنید.

ریسک‌پذیری و تحمل ریسک

میزان ریسک‌پذیری معامله‌گران و سطوح تحمل ریسک بر تصمیمات مدیریت سرمایه آنها تأثیر می‌گذارد. کسانی که ریسک‌پذیری بالاتری دارند، تمایل بیشتری به گرفتن موقعیت‌های بزرگ‌تر یا استفاده از اهرم بالاتر خواهند داشت. درحالی‌که کسانی که تحمل ریسک کمتری دارند، استراتژی‌های محافظه‌کارانه‌تری را برای محافظت از سرمایه خود اتخاذ می‌کنند.

با در نظر گرفتن این عوامل و اجرای تکنیک‌های مدیریت پول مناسب، می‌توانید به طور مؤثر سرمایه را مدیریت کرده و پیچیدگی‌های بازار ارز را درک کنید.

سخن پایانی

تا کنون با مدیریت سرمایه در تمامی بازارها، از جمله فارکس و نحوه انجام آن آشنا شدید. اساساً مدیریت پول در معاملات یک استراتژی دفاعی است که به شما در حفظ سرمایه کمک می‌کند. مدیریت سرمایه در فارکس مهارتی است که باعث می‌شود معامله‌گران نه تنها سرمایه اولیه خود را به خوبی حفظ کنند، بلکه بتوانند سودی در حدود 80 درصد در این بازار به دست آورند.

با دانستن انواع استراتژی‌های مدیریت پول و درصدی از سرمایه که می‌توانید در هر بازار تخصیص دهید، تقریباً مطمئن خواهید بود سرمایه خود را از دست نمی‌دهید. مدیریت سرمایه در فارکس نیز نیازمند دانستن حداکثر ریسک و نقطه استاپ زیان است که سرمایه‌گذاری امن‌تری را به‌همراه دارد.

شما با به کارگیری استراتژی‌های مؤثر مانند اندازه معامله، مدیریت ریسک و بررسی عوامل مؤثر در بازار می‌توانید از سرمایه خود محافظت کرده و بازده خود را بهینه کنید. استفاده از تکنیک‌ها و ابزارهای پیشرفته می‌تواند مدیریت سرمایه را بهبود بخشد و منجر به موفقیت بلندمدت شود.

سؤالات متداول

مدیریت سرمایه کوتاه‌مدت چیست؟

مدیریت سرمایه کوتاه‌مدت به استراتژی‌ها و تکنیک‌هایی اطلاق می‌شود که افراد برای مدیریت مؤثر منابع مالی کوتاه‌مدت خود استفاده می‌کنند. این مدیریت شامل تخصیص مؤثر، سرمایه‌گذاری و استفاده از وجوه در دوره‌های نسبتاً کوتاه است. این دوره‌ها معمولاً از چند روز تا یک سال متغیر خواهند بود.

اهداف اولیه مدیریت سرمایه کوتاه‌مدت شامل بهینه‌سازی نقدینگی، حداکثر کردن بازده و به حداقل رساندن ریسک در کوتاه‌مدت است.

چند نکته مفید برای مدیریت پول بگویید؟

می‌توانید کارهایی انجام دهید که مدیریت پول بهتری داشته باشید. مثلاً در هر معامله هم سقفی برای ریسک در نظر بگیرید و هم یک استاپ زیان داشته باشید. در هر دو مورد 2% عدد بسیار خوبی است. همچنین برای یافتن معاملاتی با نسبت ریسک/پاداش خوب، سخت‌تر تلاش کنید و از هرگونه معامله پرریسک اجتناب نمایید. معاملات زیادی وجود دارد که پول شما را در معرض خطر بیش از حد قرار نمی‌دهد.