تحلیل ارزهای دیجیتال

نقاط کلیدی: داده‌های ضعیف کار و مصرف‌کننده معمولاً پیش از افزایش قیمت بیت‌کوین دیده می‌شود و برخی تحلیل‌گران انتظار دارند که برنامه‌های محرک اقتصادی آینده معرفی شوند. فرصت‌های شغلی در ماه مارس به ۷.۲ میلیون کاهش یافت که کمتر از پیش‌بینی ۷.۵ میلیون بود و اعتماد مصرف‌کننده به پایین‌ترین سطح خود از ژانویه ۲۰۲۱ رسید. اگر الگوهای گذشته تکرار شوند، بیت‌کوین ممکن است تا اواسط جولای افزایش یابد و احتمالاً تا اکتبر ۲۰۲۵ به ۱۴۰,۰۰۰ دلار برسد. شرایط اقتصاد کلان همیشه به عنوان یک عامل مهم در قیمت‌های ارزهای دیجیتال شناخته شده است. به طور کلی، بیت‌کوین (BTC) و آلتکوین‌ها زمانی که سرمایه‌گذاران از تضعیف داده‌های اشتغال و مصرف‌کننده هراس دارند، عملکرد ضعیفی دارند. بر اساس گزارش JOLTS وزارت کار ایالات متحده که در ۲۹ آوریل منتشر شد، فرصت‌های شغلی در ماه مارس به پایین‌ترین سطح چهار سال گذشته نزدیک شد. کارفرمایان آمریکایی ۷.۲ میلیون شغل در ماه مارس اعلام کردند که کمتر از ۷.۵ میلیون پیش‌بینی شده توسط اقتصاددانان بود. در همین حال، اعتماد مصرف‌کننده ایالات متحده برای پنجمین ماه متوالی در آوریل کاهش یافت و به پایین‌ترین سطح خود از ژانویه ۲۰۲۱ رسید. شرایط وخیم‌تر احتمال معرفی اقدامات محرک اقتصادی توسط بانک‌های مرکزی را افزایش می‌دهد و تأثیر کلی آن بر بازارهای ارز دیجیتال نامشخص است. به طور معمول، نقدینگی اضافی به سرمایه‌گذاری در دارایی‌های ریسک‌پذیر مانند بیت‌کوین تشویق می‌کند زیرا سرمایه بیشتری به اقتصاد وارد می‌شود. انتظارات آینده بیشتر از داده‌های اقتصادی ضعیف امروز اهمیت دارند. آخرین بار که ایالات متحده کاهش فرصت‌های شغلی و تضعیف اعتماد مصرف‌کننده را تجربه کرد، بین ژانویه و ژوئن ۲۰۲۴ بود. در سه ماه بعدی، قیمت بیت‌کوین بین ۵۳,۰۰۰ تا ۶۶,۰۰۰ دلار حرکت کرد. سپس، در اواسط اکتبر یک افزایش ۶۰ درصدی آغاز شد و BTC را به بالای ۱۰۰,۰۰۰ دلار رساند.

بیت‌کوین معمولاً زمانی که اهرم کم با فروش خرده‌فروشی قوی‌تر از حد انتظار و سیگنال‌های هاوکیش فدرال رزرو همراه می‌شود، به شدت رشد می‌کند. در سه دوره‌ی جداگانه‌ی ۷ هفته‌ای، بیت‌کوین بین ۵۰٪ تا ۸۴٪ افزایش یافته است. سخنرانی‌های آینده رئیس فدرال رزرو، جروم پاول، می‌تواند به نفع قیمت بیت‌کوین باشد. افزایش قیمت بیت‌کوین معمولاً با نگرانی‌های تورمی سرمایه‌گذاران یا داده‌هایی که انتظارات رشد اقتصادی را پشت سر می‌گذارد، مرتبط است. با این حال، ترکیب سه رویداد مستقل با افزایش قیمت بیت‌کوین بیش از ۵۰٪ همراه بوده است. افزایش‌های قابل توجه بیت‌کوین زمانی رخ می‌دهد که انتظارات سیاست فدرال رزرو کاهش می‌یابد، اهرم بازار کریپتو کم است و داده‌های قوی خرده‌فروشی باعث ایجاد حرکت صعودی می‌شود. آخرین وقوع این سه رویداد، قیمت بیت‌کوین را از ۴۰,۰۰۰ دلار به ۷۳,۵۰۰ دلار در اوایل ۲۰۲۴ رساند. افزایش‌های مشابهی در اوایل ۲۰۲۳ ثبت شد که همان سه عامل بیت‌کوین را از ۱۶,۷۰۰ دلار به ۲۵,۱۰۰ دلار در هفت هفته رساند. یک مثال دیگر به جولای ۲۰۲۱ بازمی‌گردد که با افزایش ۷۶٪ قیمت همراه بود. بیت‌کوین بین ۲۵ ژانویه ۲۰۲۴ و ۱۳ مارس ۲۰۲۴ به میزان ۸۴٪ افزایش یافت. پس از رکود در نزدیکی ۴۳,۰۰۰ دلار در دسامبر ۲۰۲۳، قیمت بیت‌کوین در اوایل ژانویه ۲۰۲۴ سطح ۴۸,۰۰۰ دلار را آزمود. این شکست ناموفق با کاهش شدید به ۳۷,۸۰۰ دلار تا اواخر ژانویه همراه بود، درست زمانی که روند صعودی ۷ هفته‌ای آغاز شد. یک عامل کلیدی در این مرحله نرخ تأمین مالی بسیار پایین معاملات آتی دائمی بود که در ۴٪ در سال قرار داشت. عوامل دیگر موثر بر معکوس قیمت، خرده‌فروشی ایالات متحده بود.

گزارش Fidelity Digital Assets نشان می‌دهد که چندین شاخص زنجیره‌ای اتریوم (ETH) نشان‌دهنده معامله این ارز با تخفیف است. نسبت ارزش بازار BTC/ETH به سطح اواسط سال 2020 برگشته است. تعداد آدرس‌های فعال لایه دوم اتریوم به 13.6 میلیون رسیده که رکورد جدیدی است. داده‌های جدید از Fidelity Digital Assets نشان‌دهنده نگاهی محتاطانه ولی خوش‌بینانه به اتریوم است و عملکرد ضعیف در سه‌ماهه اول سال می‌تواند فرصتی باشد. طبق گزارش سیگنال‌ها، اتریوم در این دوره 45% کاهش داشت و سودهای پس از انتخابات ایالات متحده را از دست داد. در ماه مارس، این آلت‌کوین یک “death cross” را تجربه کرد و میانگین متحرک ساده 50 روزه 21% کمتر از میانگین متحرک 200 روزه شد، که نشان‌دهنده حرکت نزولی است. با این حال، Fidelity اشاره کرد که درد کوتاه‌مدت ممکن است به نفع اتریوم باشد. این شرکت به MVRV Z-Score اشاره کرد که با کاهش به -0.18 وارد منطقه “undervalued” شد، که معمولاً نشانه کف بازار است. نسبت Net Unrealized Profit/Loss (NUPL) نیز به 0 کاهش یافت، که به معنای “capitulation” است. قیمت تحقق‌یافته اتریوم به طور میانگین 2020 دلار است که 10% بالاتر از ارزش فعلی آن است. در حالی که این روند نزولی است، Fidelity اشاره کرد که کاهش جزئی 3% در قیمت تحقق‌یافته نسبت به کاهش 45% نشان‌دهنده فروش کوتاه‌مدت‌ها و نگهداری بلندمدت‌ها است که ممکن است قیمت پایه را تثبیت کند.

سویی (SUI) پس از رشد ۴۸ درصدی در هفت روز اخیر، نشانه‌هایی از ورود به یک روند صعودی جدید و قدرتمند نشان داده است. تحلیل‌ها حاکی از آن است که با نزدیک شدن به یکی از بزرگ‌ترین دوره‌های آزادسازی توکن‌های قفل شده، احتمال وقوع نوسانات شدید در بازار SUI بالاست. آزادسازی ۲۰۰ میلیون دلار توکن SUI می‌تواند قیمت آن را دو رقمی کند.

فضای بازار ارزهای دیجیتال اخیراً مبهم بوده و تحت تأثیر تنش‌های تجاری میان آمریکا و چین قرار گرفته است. در این میان، دو ارز دیجیتال سولانا (SOL) و هدرا هش (HBAR) توانسته‌اند در برابر فشارهای نزولی مقاومت کرده و حتی رشد کنند.

وزارت دادگستری ایالات متحده تأکید کرد که «حبس طولانی‌مدت برای در نظر گرفتن جدیت جرایم ماشینسکی ضروری است.»

در هفته‌های اخیر، برنامه تجاری دونالد ترامپ، رئیس‌جمهور ایالات متحده، بازارهای مالی جهان را دچار شوک کرده و فرصت‌های رشد جدیدی برای بیت‌کوین (BTC) ایجاد کرده است. افزایش تعرفه‌های تجاری در سال ۲۰۲۵، که به گفته شرکت سرمایه‌گذاری MV Global شبیه به بحران دهه ۱۹۳۰ است، باعث خروج بیش از ۱۰ تریلیون دلار شده است.

با نزدیک شدن به پایان آوریل و رسیدن بیت‌کوین به مرز ۹۵٬۰۰۰ دلار، برخی آلت‌کوین‌ها رشد چشمگیری داشته‌اند. بایننس کوین ارتقای مهمی در پیش دارد و کسپا و آوه نیز ممکن است به خاطر ارتقاهای خود رشد کنند. این مطلب توسط بی‌این کریپتو منتشر شده است.

ویIRTUAL امروز (۲۹ آوریل) بهترین عملکرد را در بین ۱۰۰ ارز دیجیتال برتر دارد.

ارز دیجیتال سولانا (SOL) طی ۳۰ روز گذشته حدود ۱۸ درصد افزایش قیمت داشته است. اگرچه روند صعودی آن همچنان حفظ شده، اما برخی شاخص‌های کلیدی نشان‌دهنده تضعیف حرکت بازار هستند. نمودار ابر ایچیموکو سولانا نشان می‌دهد که قیمت در حال آزمایش حمایت نزدیک به بالای ابر سبز است. علی‌رغم پیشتازی سولانا در بخش دیفای، قیمت SOL در حال کاهش است.