۸۸٪ بیت کوین در سود؛ تداوم حمایت بازار و فرصت بزرگ پیش‌رو

خلاصه‌ای از تحلیل

• 88 درصد از بیت کوین‌ها اکنون در وضعیت سود هستند و بازار نشانه‌های حمایت قوی از خود نشان می‌دهد.
• نسبت MVRV بیت کوین به سطح میان‌مدت خود بازگشته است که نشان‌دهنده‌ی یک دوره‌ی تثبیت در بازار است.
• نرخ سود/زیان تحقق‌یافته به بالای 1.0 رسیده است که تغییر در احساسات بازار را نشان می‌دهد.
• شاخص تغییر نوسان مرکب بیت کوین 30 روزه در ناحیه‌ی -3.5% ثابت است که به فاز انباشت اشاره دارد.

بازنگری بازار با مبانی قوی

بر اساس گزارش گلس‌نود، نسبت ارزش بازار به ارزش تحقق‌یافته (MVRV) بیت کوین به میانگین بلندمدت خود، یعنی 1.74، بازگشته است. به گفته این شرکت تحلیل‌گر، چنین بازتنظیمی معمولاً با دوره‌های تثبیت بازار همراه است. در آگوست 2022 نیز همین روند مشاهده شد که پس از آن رشد دیگری صورت گرفت. همچنین، نسبت سود/زیان تحقق‌یافته مجدداً به بالای 1.0 رسیده است، که نشان‌دهنده‌ی تغییر در احساسات بازار است. این تغییر نشان می‌دهد که بازار به قدر کافی نقدینگی و اعتماد دارد تا سودهای تحقق‌یافته را جذب کند، که نشانه‌ی مهمی از قدرت است. شاخص‌های کلان اقتصادی نیز همین موارد را تأیید می‌کنند، تحلیل‌گر اکسل ادلر جونیور نشان می‌دهد که تغییر شاخص نوسان مرکب بیت کوین طی 30 روز گذشته در محدوده -3.5% باقی مانده است، که به فاز انباشت بازار اشاره دارد. بر اساس تحلیل ادلر، مراحل فروش وحشتی زمانی رخ می‌دهد که شاخص به بالای 15% برسد، که این امر بیانگر آن است که بخش عمده‌ای از شرکت‌کنندگان در بازار به آرامی به دنبال افزایش قیمت هستند.

اطلاعات بیشتر: قیمت بیت کوین

آیا تثبیت قبل از حرکت بعدی؟

با این حال، حرکت کنونی بازار بیت کوین تصویر کوتاه‌مدت‌تری ارائه می‌دهد. در زمان نگارش این مقاله، بزرگ‌ترین ارز دیجیتال از نظر ارزش بازار حدود 1.3% کاهش یافته و با قیمت 94,306 دلار معامله می‌شود. این ارز بین محدوده‌های روزانه 93,806 و 95,741 دلار نوسان داشته و نیز طی هفته گذشته 0.9% کاهش یافته است. اما همچنان در دو هفته گذشته 8.5% افزایش داشته است. علاوه بر این، دارایی در 30 روز گذشته 13% افزایش یافته و همچنان تنها 13% با اوج تاریخی خود فاصله دارد. با این حال، خطراتی همچنان باقی است. همانطور که بیت کوین به سطح روانی 100,000 دلار نزدیک می‌شود، سطحی که در دوره‌های گذشته با توزیع تهاجمی هولدرهای بلندمدت همراه بوده است، ناظران از ورود احتمالی عرضه نگران هستند. گلس‌نود هشدار می‌دهد که حفظ حرکت صعودی از اینجا نیازمند تقاضای قوی‌تر برای جذب هرگونه سودگیری است. اینکه این تقاضا از جریان ورود ETFها، خرید خزانه‌های شرکتی یا علاقه‌ی خرده‌فروشان حاصل می‌شود، همچنان پرسش کلیدی باقی می‌ماند.

نقاط کلیدی تحلیل تکنیکال

از نظر تکنیکال، بازار بیت کوین در سطح‌های کلیدی حمایت و مقاومت قرار دارد. سطح حمایت اصلی را می‌توان در نزدیکی ۹۰,۰۰۰ دلار یافت که در صورت شکسته شدن، می‌تواند منجر به کاهش بیشتر شود. از سوی دیگر، مقاومت قوی در نزدیکی ۹۵,۰۰۰ دلار قرار دارد که شکسته شدن آن می‌تواند به افزایش قیمت‌های بالاتری منجر شود. اندیکاتور RSI نیز به منطقه‌ی خنثی نزدیک است، که نشان‌دهنده‌ی کمبود قدرت خرید یا فروش افزایشی می‌باشد. همچنین، MACD نشان‌دهنده‌ی تغییر روند کوچکی است که می‌تواند به صورت موقت به نفع بازار باشد.

فاکتورهای فاندامنتال تأثیرگذار

در زمینه فاندامنتال، افزایش حجم معاملات و تغییرات اخیر در احساسات بازار نقش مهمی در تعیین روند آینده خواهد داشت. اخبار مثبت مرتبط با افزایش پذیرش بیت کوین در سازمان‌های بزرگ اقتصادی و افزایش کاربردهای آن، اثر مثبتی بر بازار گذاشته است. همچنین، حجم معاملات بالاتر از میانگین معمول، نشان‌دهنده‌ی افزایش فعالیت سرمایه‌گذاران و تجار است. این عوامل، در کنار تغییرات در سیاست‌های مالی و اقتصادی کشورهای بزرگ، بر بازار تأثیرگذار خواهند بود.

پیش‌بینی حرکت آینده بازار

با توجه به تحلیل‌های تکنیکال و فاندامنتال، دو سناریوی اصلی می‌توانند برای بازار بیت کوین پیش بیایند. در سناریوی صعودی، اگر سطح مقاومت ۹۵,۰۰۰ دلار شکسته شود و شاخص‌های کلیدی مانند RSI و MACD نیز حمایت کنند، امکان افزایش قیمت به سطوح بالاتر وجود دارد. در سناریوی نزولی، در صورت شکست سطح حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار، کاهش بیشتر و تست سطح‌های پایین‌تر ممکن خواهد بود. این سناریوها به شدت وابسته به شرایط بازار و واکنش سرمایه‌گذاران به اخبار و تغییرات اقتصادی خواهند بود.

نتیجه‌گیری و پیشنهاد کلی

با توجه به تحلیل‌های انجام‌شده، بازار بیت کوین دارای پتانسیل برای افزایش قیمت و همچنین کاهش است. سرمایه‌گذاران باید با دقت به شاخص‌های تکنیکال و فاندامنتال توجه کرده و در موقعیت‌های فعلی خود با دقت تصمیم‌گیری کنند. توصیه می‌شود تا زمانی که نشانه‌های روشنتری از روند بازار دریافت شود، از موقعیت‌های خود محافظت کنند و به اخبار و تغییرات اقتصادی مهم توجه ویژه‌ای داشته باشند.

با وجود برخی نگرانی‌ها، بازار بیت کوین همچنان از حمایت قوی برخوردار است. سرمایه‌گذاران باید با دقت و اطلاع کافی از وضعیت بازار و تغییرات آن، تصمیمات سرمایه‌گذاری خود را بهبود بخشند تا از فرصت‌های پیش‌رو بهره‌برداری کنند.