بیت کوین در آستانه رکوردشکنی جدید—رشد بازار با وجود نگرانی‌های جنگ و تورم!

خلاصه‌ای از تحلیل

• بیت کوین با وجود تنش‌ها در خاورمیانه و قیمت‌های رو به افزایش نفت، همچنان قدرتنمایی می‌کند.
• ورود جریان‌های BTC ETF و بازارهای مشتقه بی‌طرف نشانه‌ای از اعتماد پایدار بازار است.
• بیت کوین پس از بازگشت به سطح حمایت ۱۰۴ هزار دلار، در روز دوشنبه به ۱۰۸ هزار دلار رسید.
• واکنش‌های آرام بازار و ورود جریان‌های قابل توجه به صندوق‌های ETF موجب کاهش نگرانی‌های اقتصادی شده است.

بررسی وضعیت فعلی بیت کوین در بازار

بیت کوین در روز دوشنبه به سطح قیمتی ۱۰۸ هزار دلار رسید، پس از آنکه در آخر هفته گذشته سطح حمایتی ۱۰۴ هزار دلار را امتحان کرده بود. این افزایش قیمت در شرایطی اتفاق افتاد که تنش‌های جدیدی در خاورمیانه بروز کرد و سرمایه‌گذاران انتظارات خود را از کاهش نرخ بهره توسط آمریکا کاهش دادند. این تحولات نشان‌دهنده افزایش اعتماد به پتانسیل صعودی بیت کوین در بازارهای مالی است. حتی با وجود چشم‌انداز نامطلوب اقتصادی، احساسات معامله‌گران نسبت به بیت کوین ثابت مانده است که در شاخص‌های مشتقه نیز به وضوح مشاهده می‌شود.

اطلاعات بیشتر: قیمت بیت کوین

شاخص پریمیوم آتی بیت کوین در روز دوشنبه به ۵ درصد رسید که یک سطح معمول برای بازارهای بی‌طرف محسوب می‌شود. این قراردادها معمولاً با ۵ تا ۱۰ درصد پریمیوم معامله می‌شوند که نشان‌دهنده یک دوره تسویه طولانی‌تر است. علی‌رغم کاهش به ۸ درصد در اواخر ماه مه، واکنش کمی در طی آزمون مجدد ۱۰۱ هزار دلار در تاریخ ۵ ژوئن مشاهده شد که نشان از مقاومت بازار دارد. ETF‌های بیت کوین فهرست‌شده در ایالات متحده در روز جمعه ۳۰۱.۷ میلیون دلار جریان ورودی خالص را به خود جذب کردند و اعلامیه استراتژی در روز دوشنبه مبنی بر خرید اضافی ۱.۰۵ میلیارد دلار به کاهش نگرانی‌های معامله‌گران در مورد رکود اقتصادی احتمالی و تأثیرات منفی درگیری‌های منطقه‌ای کمک کرد.

تأثیر هزینه‌های انرژی و نرخ بهره فدرال بر بیت کوین

مسیر بیت کوین برای بازپس‌گیری ۱۱۰ هزار دلار ممکن است پیچیده‌تر از آن باشد که انتظار می‌رفت، زیرا برخی از تحلیلگران به ریسک افزایش قیمت انرژی اشاره می‌کنند. فلیپ گیسلس، مدیر ارشد استراتژی در BNP Paribas Fortis، به CNBC گفت که “واکنش بازار بسیار آرام بوده است، بنابراین در صورت تشدید شرایط، جایی برای ناامیدی وجود دارد.” علاوه بر نگرانی‌ها در مورد بازارهای انرژی، عدم اطمینان بیشتر نیز احتمال کاهش نرخ بهره توسط بانک مرکزی ایالات متحده را کاهش داده است. فشارهای تورمی در حال افزایش باعث شده که معامله‌گران با احتمال ۶۳ درصد انتظار دارند که نرخ‌ها تا نوامبر در سطح ۴ درصد یا بالاتر باقی بمانند، که از ۵۶ درصد در ماه گذشته افزایش یافته است.

پریمیوم سالانه قراردادهای آتی ۳۰ روزه بیت کوین نشان‌دهنده نوساناتی در بازه زمانی میان ماه می و ژوئن است. در اوایل دوره، پریمیوم به بالای ۶ درصد می‌رسد و سپس به تدریج کاهش می‌یابد. در ماه ژوئن، این نرخ به حدود ۴ درصد نزدیک می‌شود و نشانه‌ای از کاهش اعتماد بازار به آینده نزدیک بیت کوین است. این تحلیل می‌تواند برای سرمایه‌گذاران به عنوان شاخصی از تمایلات بازار و ریسک‌های مرتبط با سرمایه‌گذاری در بیت کوین مفید باشد.

نقاط کلیدی تحلیل تکنیکال

در بررسی تکنیکال بیت کوین، مشاهده می‌شود که سطح حمایت کلیدی در حدود ۱۰۴ هزار دلار قرار دارد. این سطح حمایتی پیش از این در آخر هفته گذشته نیز معتبر بوده و بیت کوین با واکنش مثبت از آن عبور کرده است. از سوی دیگر، سطح مقاومت در ۱۱۰ هزار دلار قرار دارد که بیت کوین باید برای رسیدن به هدف بعدی خود بر آن غلبه کند. اندیکاتورهای تکنیکال مانند شاخص قدرت نسبی (RSI) و میانگین متحرک‌ها نشان می‌دهند که بازار در حال حاضر بی‌طرف است و انتظار می‌رود با افزایش حجم معاملات، به سمت صعود حرکت کند.

فاکتورهای فاندامنتال تأثیرگذار

عوامل فاندامنتال مهمی که بر بازار بیت کوین تأثیر می‌گذارند شامل تحولات سیاسی و اقتصادی در سطح جهانی، از جمله درگیری‌های خاورمیانه و تغییرات در سیاست‌های مالی آمریکا است. حجم معاملات و احساسات بازار نیز به شدت تحت تأثیر این عوامل قرار دارند. برای مثال، ورود جریان‌های بزرگ به صندوق‌های ETF بیت کوین نشان‌دهنده افزایش اعتماد سرمایه‌گذاران به بازار است. با توجه به این شرایط، احتمال وقوع نوسانات قیمتی کوتاه‌مدت بیشتر می‌شود اما بازار همچنان قدرت و ثبات خود را حفظ کرده است.

جریان سرمایه‌گذاری در ETF بیت کوین در بازار آمریکا نوسانات قابل توجهی را نشان می‌دهد. دوره‌های ورود سرمایه (Inflow) با رنگ سبز و دوره‌های خروج سرمایه (Outflow) با رنگ قرمز مشخص شده‌اند. در بازه زمانی مورد بررسی، ورود سرمایه در برخی مواقع به اوج خود رسیده و به بیش از ۱ میلیارد دلار رسیده است، در حالی که خروج سرمایه نیز در چندین نوبت به میزان قابل توجهی افزایش یافته است. این تغییرات نشان‌دهنده احساسات متغیر سرمایه‌گذاران و تاثیر عوامل اقتصادی و بازار بر تصمیم‌گیری‌های مالی است. بررسی این الگوها می‌تواند به تحلیل‌گران مالی در پیش‌بینی روندهای آتی کمک کند.

پیش‌بینی حرکت آینده بازار

در بررسی سناریوهای احتمالی برای حرکت آینده بیت کوین، می‌توان به دو سناریوی صعودی و نزولی اشاره کرد. در سناریوی صعودی، در صورتی که بیت کوین بتواند سطح مقاومت ۱۱۰ هزار دلار را با حجم معاملات بالا شکست دهد، احتمالاً به سمت سطوح بالاتر حرکت خواهد کرد. از طرف دیگر، در سناریوی نزولی، اگر بیت کوین نتواند حمایت ۱۰۴ هزار دلار را حفظ کند، ممکن است شاهد کاهش قیمت به سطوح پایین‌تری باشیم. با توجه به تحلیل‌های فاندامنتال و تکنیکال، به نظر می‌رسد که بازار در حال حاضر تمایل به صعود دارد اما باید همچنان به تحولات سیاسی و اقتصادی نیز توجه کرد.

نتیجه‌گیری و پیشنهاد کلی

با توجه به تحلیل‌های انجام شده، به نظر می‌رسد که بیت کوین در مقطع حساسی قرار دارد و باید به دقت تحولات آینده را دنبال کرد. با در نظر گرفتن شرایط فعلی بازار، پیشنهاد می‌شود که سرمایه‌گذاران موقعیت خود را حفظ کرده و منتظر نشانه‌های مشخص‌تری برای تصمیم‌گیری باشند. با این حال، تغییرات ناگهانی در عوامل فاندامنتال می‌تواند مسیر بازار را به سرعت تغییر دهد.

شاخص دلتا اسکوی گزینه‌های ۳۰ روزه بیت کوین نشان‌دهنده نوسانات مهمی در بازار ارزهای دیجیتال است. در بازه زمانی بررسی‌شده، تغییرات دلتا اسکوی از محدوده منفی به مثبت حرکت کرده و به اوج‌های قابل توجه‌ای رسیده است. این تغییرات می‌تواند نشان‌دهنده تغییر در احساسات بازار و تمایل سرمایه‌گذاران به خرید یا فروش گزینه‌های خرید و فروش باشد. تحلیل دقیق این شاخص به سرمایه‌گذاران کمک می‌کند تا استراتژی‌های معاملاتی خود را با توجه به تغییرات احتمالی در قیمت بیت کوین تنظیم کنند.

در پایان، هرچند که بیت کوین همچنان به عنوان یک سرمایه‌گذاری پرریسک شناخته می‌شود، اما با توجه به تحلیل‌های فعلی و وضعیت بازار، پتانسیل رشد در آینده نزدیک وجود دارد.